Поради щодо інвестування в акції з високими дивідендами

Після вивчення цих трюків інвестувати в акції буде набагато простіше!

Алек Фавале

Чому варто розглядати акції дивідендів?

У нинішніх умовах низьких процентних ставок інвесторам потрібно кудись покласти свої гроші, щоб вони зросли. Акції, які виплачують значні дивіденди, можуть призвести до довгострокового зростання вартості. Як правило, компанії, які виплачують дивіденди, є зрілими компаніями, які з року в рік заробляють гроші і повертають частину прибутку акціонерам у вигляді дивідендів.

Що таке дивіденди?

Дивіденди - це частина квартального або річного прибутку компанії, що видається певному типу акціонерів. Розмір дивідендів, які видає компанія, визначається радою директорів. Ці дивіденди, як правило, мають форму грошових коштів, акцій або інших інвестиційних властивостей.

Компанії мають ряд варіантів, коли вони отримують прибуток за квартал або рік. Вони можуть або зберігати прибуток у банку у вигляді нерозподіленого прибутку, що часто трапляється у нових компаній, які все ще утверджуються. Компанія також має можливість інвестувати гроші в проекти розширення, маркетинг або інші відділи. Третій варіант - видати їх акціонерам як дивіденди.

Деякі компанії також беруть участь у викупі акцій через свій чистий прибуток, що є способом придбання власних акцій на відкритому ринку. Однак ці викупи акцій не змінюють вартість акцій компанії так само, як ціни зростають або падають, коли незалежні інвестори купують або продають акції компанії.

Дивіденди за акціями виплачують не лише великі компанії, а й взаємні фонди та біржові фонди (ETF). Якщо інвестор або організація володіє акціями пайового фонду або ETF, їм виплачуються дивіденди, коли фонд показує прибуток.

За допомогою пайових фондів та ETF акціонери та інвестори також можуть отримувати розподіл капіталу. Цей тип дивідендів походить із ситуацій, коли менеджер фонду ліквідує певні вигідні акції та цінні папери у своєму пайовому фонді. Прибуток від цієї ліквідації розподіляється між акціонерами взаємного фонду або ETF.

Відео про дивідендні акції

Деякі умови для ознайомлення

Перш ніж замислитися над тим, щоб викласти свої зароблені гроші на біржі, є декілька основних термінів, які допоможуть вам пройти цю подорож.

Дата декларації

Що стосується дивідендів, датою декларування є встановлена ​​дата, коли виплата дивідендів оголошується радою директорів компанії. У день декларації рада директорів оприлюднює заяву, яка посилається на дату декларації, розмір дивіденду, дату запису, дату колишнього дивіденду та дату виплати.

Якщо ми розглядаємо це як часову шкалу, датою декларування компанії може бути перше числа місяця. У цьому випадку вони встановлять рекордну дату та дату колишніх дивідендів.

Дата запису

Рекордною датою є день, коли компанія переглядає електронні записи та складає список акціонерів, яким заборгували дивіденди. Зазвичай це від кількох днів до тижня після дати декларації.

Дата колишніх дивідендів завжди три дні до дати рекорду, і це останній день, коли інвестори можуть придбати акції компанії і все ще мати право на отримання дивідендів з цього кварталу чи року. Наприклад, компанія заявляє про свій намір надати акціонерам дивіденди на 1 - ^го травня. В цьому випадку, запис дати встановлюється як 5 - ^го травня. Інвестори б тоді до 2 - ^го травня на акції покупки і отримати дивіденди за цими акціями. Будь-, хто купує акції після 2 - ^го травня не отримають дивіденди за цей період.

Причина, чому інвестори повинні купувати свої акції за три дні до попередньої дати, полягає в тому, що потрібно такий час, щоб завершити всі паперові та закулісні роботи щодо придбання акцій. Фізична особа офіційно не визнається власником запасів лише через три дні після їх придбання.

Дата оплати

Дата виплати дивідендів зазвичай становить тиждень або десять днів після попередньої дати.

Складені відсотки

Загалом, складні відсотки відносяться до практики нарахування відсотків за основним балансом разом із накопиченими відсотками за всі попередні періоди. Для розрахунку складних відсотків для інвестицій використовується проста формула:

- P, причому P в даний час відноситься до основної суми, i - до номінальної процентної ставки, а n - до кількості періодів.

Для прикладу ми можемо взяти основну суму 1000 доларів США, процентну ставку 10 відсотків та період десять років - з відсотком, що складається щорічно. На кінець десятирічного періоду складні відсотки становлять 1593 долари.

Щоб правильно зрозуміти вплив складної процентної ставки, ми можемо визначити, що інвестор заробляв би за десять років з однаковою процентною ставкою шляхом регулярних інвестицій. У цьому випадку вони за 10 років зароблять 1000 доларів відсотків за ставкою 10%. Чим більша початкова сума, тим більше інвестор може заробити за рахунок складених відсотків.

Складені відсотки та дивіденди

Для інвесторів, які регулярно інвестують у компанії, які пропонують дивіденди, існує також можливість реінвестувати ці дивідендні гроші назад на ринок. У певному сенсі інвестор складає свої прибутки, оскільки за рахунок цього реінвестування вони заробляють набагато більше грошей, ніж отримуючи дивідендні гроші та перекладаючи їх на чековий чи ощадний рахунок.

Щоб зрозуміти вплив складання на прибуток від дивідендів, скористаємось прикладом, коли хтось вкладає 20 000 доларів у акції, що пропонують дивіденди. Цей запас пропонує 12-відсоткову річну прибутковість. Якби хтось продовжував реінвестувати гроші, зароблені від дивідендів, в ті самі акції, що пропонують дивіденди, із такою річною ставкою прибутковості протягом 30 років, він мав би 599 199 доларів.

Для порівняння, якби інвестор у нашому прикладі вклав у дивідендні запаси лише початкові 20 000 доларів США та продовжував вносити щорічні дивіденди на чековий або ощадний рахунок майже без відсотків, вони отримали б лише 72 000 доларів дивідендів протягом 30 років., плюс оригінальні $ 20 000 в акціях компанії.

Звичайно, при складених інвестиціях є ризики, оскільки ви постійно повертаєте ці гроші на фондовий ринок. Існує ризик, що прибуткова і репутація компанії переживе поганий заклинання там, де їх запас коштує. У цьому випадку інвестор не тільки припинить отримувати дивіденди, але він втратить частину своїх грошей, коли вартість акцій знизиться. Ось чому інвестування в акції, що виплачують дивіденди, є навиком, яким повинні володіти інвестори, якщо вони хочуть досягти довгострокового успіху.

Програма DRIP

Програма DRIP, або Плани реінвестиції дивідендів - це спосіб для акціонерів купувати акції безпосередньо у компанії, замість того, щоб проходити через брокерські компанії та їх комісії. Це робиться за рахунок грошей, отриманих за рахунок готівкових дивідендів, які компанія бере сама і використовує для придбання інвестором більшої кількості акцій або відсотків акцій у компанії.

Це чудовий спосіб для інвесторів не тільки використовувати принцип складання процентних ставок для збільшення своєї прибутковості, але й уникнути зборів та комісій, пов’язаних з брокерською діяльністю. Більшість компаній, які пропонують програми DRIP, нічого не беруть за послугу.

Деякі програми навіть дозволяють інвесторам здійснити OCP або необов’язковий готівковий платіж, щоб придбати більше акцій. Ці платежі можуть становити від 25 до 100 доларів, залежно від того, скільки акцій людина хоче придбати. Окрім реінвестування грошей, зароблених за рахунок дивідендів, програми DRIP - це також чудовий спосіб для інвесторів збільшити свою частку в компанії, що займається "блакитною фішкою", не маючи необхідності проходити через брокерські та пайові фонди.

Ставка дивідендів

Ставка дивідендів - це спосіб обчислення всіх річних дивідендних виплат, які інвестор отримує від акцій, фондів або портфелів, якими вони володіють. Сюди входять регулярні виплати дивідендів разом з будь-якими періодичними виплатами протягом цього періоду. Ставка дивідендів виражається за такою простою формулою:

Ставка дивідендів = (Повторний дивіденд) * (Кількість періодів дивідендів у році) + Неодноразові дивіденди

Деякі компанії мають фіксовані ставки дивідендів протягом декількох років, тоді як інші мають регульовані ставки. Ми можемо поглянути на приклад, коли компанія щокварталу виплачує дивіденди у розмірі 5 доларів США разом із бонусним дивідендом у розмірі 1 долар за акцію через особливо вигідну подію, на яку вони не очікували.

У цьому випадку ставка дивідендів = ($ 1) * (4) + $ 5 = $ 9

Прибутковість дивідендів

Прибутковість дивідендів - це спосіб інвесторів зрозуміти, скільки грошей компанія виплачує своїм інвесторам відносно ціни їх акцій. Прибутковість дивідендів є відсотковою величиною і обчислюється шляхом ділення річних дивідендів на акцію на ціну акції. Це чудовий спосіб для інвесторів зрозуміти, як "вдарили свої гроші" кожної інвестиції в акції, яку вони роблять.

Ми можемо використати приклад із реального світу, щоб зрозуміти дохідність дивідендів:

Найновіша виплата дивідендів Microsoft склала 1,44 долара за акцію. Тоді ціна їх акцій становила близько 54,34 доларів. Це означає, що дивідендна дохідність акцій Microsoft становила 2,65%. Це досить поширена цифра для великих, стабільних компаній. Хоча вони регулярно виплачують дивіденди за акціями, вони не платять величезної суми. Це пов’язано з тим, що ці компанії зосереджуються на вдосконаленні свого бренду, інвестуванні в нові технології та забезпеченні своїх інвесторів більшої вартості шляхом поступового збільшення ціни акцій.

Співвідношення виплат

Коефіцієнт виплат - це спосіб визначити, який відсоток від прибутку компанії надходить своїм акціонерам за рахунок дивідендів. Коефіцієнт виплат розраховується шляхом ділення дивідендів на акцію на прибуток на акцію. Наприклад, компанія, яка пропонує 5 доларів дивідендів за акцію і заробляє 20 доларів за акцію, матиме коефіцієнт виплат 0,25 або 25 відсотків.

Високі дивідендні запаси прибутковості

Є деякі інвестори, які прагнуть різкого збільшення своїх інвестиційних грошей, ставлячи свої гроші у високі дивідендні доходи. Є деякі акції, які приносять значні дивіденди, деякі мають коефіцієнт виплат більше 0,50 або 50 відсотків. Однак ці акції та акції, як правило, дуже ризиковані з тієї простої причини, що вони віддають занадто багато своїх грошей інвесторам через дивіденди.

Такі компанії, як Microsoft та Apple, дійсно виплачують дивіденди, але погана пара кварталів не зруйнує весь їхній бізнес. Це тому, що вони зберігають у компанії значну частину своїх грошей, щоб компенсувати такі ризики. На відміну від цього, компанія чи фонд, який виплачує інвесторам більше половини свого прибутку, має набагато менше місця для хитання. Якщо з цією компанією щось піде не так, вони опиняться у важкому положенні. Ось чому інвестори повинні дуже ретельно подумати, перш ніж інвестувати в компанії, які мають такий високий рівень виплати дивідендів.

Незважаючи на ризики, є багато успішних компаній, які роками виплачують дивіденди своїм інвесторам, зберігаючи при цьому коефіцієнт виплат від 0,35 до 0,55. Наприклад, минулого року Verizon мав коефіцієнт виплат 51 відсоток, тоді як General Motors досяг 55 відсотків.

Фондовий аналіз: Verizon Communications Inc. (символ акцій VZ)

Що стосується їх доходу, прибутку на акцію та виплат дивідендів, Verizon Communications є однією з найкращих акцій, яку інвестор може вибрати. Компанія може похвалитися дуже високим, стабільним і поступово зростаючим щорічним доходом. Вони також пропонують стабільні дивіденди:

2015: $ 2,23

2014: 2,16 дол

2013: 2,09 дол

2012: 2,03 дол

2011 рік: 1,975 дол

Їх прибуток на акцію за ті ж роки становив $ 4,37, $ 2,42, $ 4, $ 0,31 та $ 0,85 відповідно. Це означає, що Verizon прагне платити своїм інвесторам збільшення дивідендів, навіть якщо у компанії трапляється невтішний рік.

Причина, по якій вони можуть уникнути такої поведінки, полягає у величезному доході, який вони заробляють щорічно, поряд зі стабільністю своєї галузі. Хоча інші компанії можуть постраждати після скрутних років, Verizon відіграє настільки значну роль у багатьох різних сферах зв'язку, що їхня підтримка не викликає сумнівів.

Що стосується їх коефіцієнта виплат, Verizon за останні п'ять років перебуває на рівні 0,51, 0,89, 0,52, 6,55 та 2,32. Їх коефіцієнт P / E коливався від 30 до 40 у 2011–2012 рр. Коефіцієнт P / E Verizon різко зріс у перші два квартали 2013 р. Через їх відносно низький прибуток у 2011 та 2012 рр. З початку 2014 р. коливався між 10 і 20.

Майте на увазі, коефіцієнт Р / Е - це розрахунок ціни на акцію, поділену на прибуток на акцію за останні чотири квартали. Це означає, що коефіцієнт P / E компанії на січень 2016 року відображає дані попередніх чотирьох кварталів. Компанії, які мають високий коефіцієнт ціни / прибутку, демонструють високу ціну акцій, незважаючи на їх відносно невеликий прибуток на акцію.

Якщо у компанії високий коефіцієнт співвідношення P / E, це означає, що інвестори вірять, що в найближчі роки вони відчують значне зростання. У випадку з Verizon Communications, схоже, інвестори мали рацію. Їх прибуток на акцію значно зріс у 2013 та 2015 роках.

П'ятирічний графік цін на акції Verizon. Чорні «D» - дати, коли щоквартально виплачуються дивіденди власникам акцій.

Типи акцій на дивіденди

Щоразу, коли інвесторів запитують про типи акцій, які постійно виплачують найбільше дивідендів, вони вказуватимуть вам компанії в секторах телекомунікацій та комунальних послуг. В середньому телекомунікаційні компанії пропонують 5-відсоткову дохідність, а комунальні послуги - 3,5 відсотки. Прибутковість акцій відноситься до доходу, отриманого від інвестиції.

Майте на увазі, компанії, які виплачують найбільше дивідендів на постійній основі, не завжди є компаніями, які мають найбільший відсоток збільшення виплат дивідендів з одного року до іншого. Це пов’язано з тим, що ці компанії, які, як правило, працюють у секторах телекомунікацій та комунальних послуг, вважають за краще дотримуватися свого довгострокового бачення компанії та виплат дивідендів.

Як зазначено на прикладі Verizon Wireless, від цих компаній очікується постійне збільшення виплат дивідендів. Однак рідко можна спостерігати збільшення відсотків дивідендів на 20 або 30 відсотків від галузі телекомунікацій та комунальних послуг. Ці стрибки частіше зустрічаються в споживчих акціях або на фінансових запасах. Вони пропонують найкращий відсоток збільшення від одного року до іншого, але ці компанії також непередбачувані з точки зору їх ціни на акції. За великими двома роками може настати дуже поганий для інвесторів, що змушує їх жорсткіше продавати як довгострокові інвестиції.

Розглядаючи типи акцій для виплати дивідендів, розглядайте споживчі товари як хороший показник для великих компаній, які завжди залишатимуться на міцній основі, незалежно від ефективності економіки. Споживчі продукти - це товари, які люди не бажають вилучати зі свого бюджету, незалежно від того, скільки грошей вони заробляють. Такі компанії, як Procter & Gamble або Phillip Morris, займаються споживчими товарами.

Інвестори, які хочуть отримати серйозну ціну за свої гроші, коли йдеться про дивіденди, також можуть проаналізувати список дивідендних аристократів. Цей список стосується компаній, які надавали своїм акціонерам зростаючі дивіденди за останні 25 років. Такі списки складають такі компанії, як Walgreens Boots Alliance, Questar Corp, McDonald's та Wal-Mart Stores.

Хороша книга про дивідендні акції

Важливість диверсифікації

Ідея диверсифікації щодо фондових інвестицій полягає у зменшенні ризику для інвестора. Зрештою, мета інвестування - отримати значну віддачу, одночасно обмежуючи ризик людини у випадку, якщо певна компанія чи галузь страждає від поганого заклинання.

Неможливо дати інвесторам гарантію, що їх портфель ніколи не побачить збитків. Скільки б не урізноманітнила людина, вона не може на 100 відсотків захистити від ризику. Однак переважна більшість експертів з Уолл-стріт вважають, що найкращий спосіб мінімізувати ризик при довгостроковому інвестуванні - це диверсифікація.

Обговорюючи диверсифікацію, ми спочатку повинні розглянути типи ризику, пов’язані з інвестиціями в акції. Зазвичай ризики поділяються на дві категорії: недиверсифіковані та диверсифікувальні.

Як випливає зі слів, недиверсифікований ризик відноситься до загальносистемного ризику, до якого можуть бути залучені всі компанії на ринку. Наприклад, зміна процентних ставок, висока інфляція, війна, економічний колапс та інші подібні події можуть вплинути на кожен окремий сектор на ринку. Для інвесторів неможливо диверсифікувати свій фондовий портфель для захисту від цього ризику.

Зараз ми прийшли до диверсифікованого ризику, який властивий компанії, галузі, ринковому сектору або навіть країні. Це той тип ризику, який пом'якшується шляхом диверсифікації.

Диверсифікація здійснюється шляхом придбання акцій у компаній, що знаходяться в різних ринкових секторах, галузях та країнах. Ідея полягає в тому, щоб мати колекцію акцій, де частина портфеля пом'якшує удар іншої частини, яка переживає поганий період. Наприклад, якщо п’ять із ваших десяти інвестицій мають погані 6 - 12 місяців, інші п’ять повинні мати достатню ефективність, щоб забезпечити, щоб ваш загальний портфель все ще працював позитивно щороку.

Також можна урізноманітнити шляхом придбання інших активів, таких як облігації, золото чи інші товари.

Не відстаючи від компаній та тенденцій ринку

Основна частина диверсифікації акцій полягає в тому, щоб не відставати від інформації про компанії, що знаходяться в портфелі акцій інвестора. Крім того, інвестори повинні звертати увагу на весь ринок та галузі, що стосуються їх акціонерних вкладень. Наприклад, інвестор, який інвестує як в Apple, так і в Microsoft, звертатиме особливу увагу на ринкові тенденції, що стосуються технологічної галузі.

Зосередившись як на компаніях, так і на їх галузях в цілому, інвестори можуть спробувати зреагувати перед рештою ринку з точки зору купівлі та продажу акцій. Якщо інвестор бачить на ринку попереджувальні знаки для певної галузі, він може зменшити свої інвестиції в певні акції та реінвестувати ці гроші в інше місце.

Інвестори також повинні подивитися, щоб зрозуміти ринкові тенденції та те, як вони можуть вплинути на ціни своїх різних акцій. Тенденції ринку стосуються загальної поведінки фінансових ринків. Наприклад, фондові ринки часто цитуються як "бичачий ринок" або "ведмежий ринок", залежно від того, чи ринок має тенденцію до зростання чи зниження.

Хоча дуже важко оцінити ринкові тенденції до того, як вони відбудуться, інвестори часто можуть зрозуміти, чи переживає певний ринок «міхур». Наприклад, багато інвесторів відчували, що ринок житла переживав бурхливу ситуацію в роки, що передували фінансовій кризі 2008 року.

Якщо інвестор має акції, які є частиною галузі, і вони вважають, що галузь переживає бульбашку, їм доведеться подумати, коли їм слід припинити інвестування в ці компанії. Падіння компаній занадто рано означає втрату потенційного прибутку від решти міхура, тоді як занадто довге очікування означає ризик фінансових втрат, оскільки ціни на акції цих компаній починають падати.

Застереження:

Ця стаття призначена лише для навчальних цілей. Перш ніж купувати або продавати акції або облігації, проконсультуйтеся зі своїм фінансовим консультантом або біржовим брокером. Пам’ятайте - запаси не завжди подорожчають!